硅片组件排产预期下降 电池片价格上涨蠢蠢欲动【SMM周评】
【SMM周评:硅片组件排产预期下降 电池片价格上涨蠢蠢欲动】本周P型致密料市场主流成交价格35-38元/千克,N型硅料成交价格40-44元/千克。本周多晶硅市场价格相对稳定,11月出市场签单情况相对较差,硅片企业抱团减产,硅片产量下滑严重同时多家企业前期原料库存相对充足,市场预期较弱,采购意向较为有限。硅料厂又不愿大幅降价排库,目前市场整体僵持。
多晶硅:本周P型致密料市场主流成交价格35-38元/千克,N型硅料成交价格40-44元/千克。本周多晶硅市场价格相对稳定,11月出市场签单情况相对较差,硅片企业抱团减产,硅片产量下滑严重同时多家企业前期原料库存相对充足,市场预期较弱,采购意向较为有限。硅料厂又不愿大幅降价排库,目前市场整体僵持。
硅片:本周国内P型单晶硅片182mm主流成交价格1.05-1.1元/片,N型18Xmm硅片1-1.03元/片,N型210R价格1.18-1.23元/片。本周硅片价格相对较为稳定,硅片企业抱团大减产,对比电池片排产11月硅片生产显著小于供应,硅片库存将出现下滑。但硅片历史库存积压较为严重,目前仍有一定压力,价格暂时保持稳定。
光伏电池:本周光伏电池价格持稳,虽上游硅片价格松动,但电池价格较为坚挺,主要由于11月光伏组件厂家外采电池量大幅增加,带动了专业化电池厂家的出货,电池厂家交货紧张,库存低位,且以低效片为主。部分专业化电池厂家产能被生产计划量所排满,无现货可交,电池厂家对于上调价格蠢蠢欲动,但下游组件厂压制力较强,电池价格僵持维稳。高效PERC182电池片(23.2%及以上效率)价格0.27-0.27元/W; PERC210电池片价格0.28-0.28元/W左右;Topcon182电池片(25%及以上效率)价格0.265-0.265元/W左右;Topcon210RN电池片0.27-0.275元/w;Topcon210电池片0.275-0.28元/W。HJT210半片电池0.39-0.45元/W。
组件:本周组件市场,集中式项目的PERC182mm主流成交价0.64-0.70元/W,PERC210mm主流成交价0.65-0.71元/W,N型182mm主流成交价格0.65-0.73元/W,N型210mm主流成交价格0.66-0.74元/W。组件价格维持,成交价尚未普遍上涨,集采项目交付价格维持低位。一线企业近期集采项目投标价在0.68元/W附近,但仍有部分低于0.68元/W的投标价频繁出现,市场仍未对推涨价格达成一致,价格后续走势仍将僵持。10月实际产量相比预期有所下滑,11月排产环比微降0.6%,中国境内组件排产预期持平,主要减量来自海外基地,年末集中交付期来临带动部分企业开工率出现增长,亦有部分企业因亏损和库存压力原因选择下调开工率。
终端:2024年10月28日至2024年11月3日当周SMM统计国内企业中标光伏组件项目共40项,中标总采购容量为18018.61MW,相比上周增加15330.51MW。近期集采项目的交付需求小高峰启动,然而国内外市场需求推动平缓。终端对本轮组件价格上涨普遍持观望态度,且多数集采价格因调差的原因仍在低位。年末开发商均进入冲刺阶段,项目加快安装和并网。集中式项目建设如火如荼,分布式项目相对疲软,年末仍有抢装使12月底装机大涨的趋势出现。
光伏玻璃:本周光伏玻璃价格暂时稳定,11月新单价格无变化,截至当前国内2.0mm单层镀膜主流成交价格为12.0元/平方米、3.2mm单层镀膜主流成交价格为20.5元/平方米,低价成交为主。11月新单开始签订,价格成交方面相对于上月末暂无变化,成交重心下游以低价采购为主,11月组件需求小幅降低,同时玻璃供应也有所下滑,供需表现双弱,库存有望下降。
高纯石英砂:本周,国内高纯石英砂价格维持稳定。目前市场报价如下:内层砂每吨6.5-8.5万元,价格暂稳,中层砂每吨3.5-4.5万元,外层砂每吨1.9-3万元。近期国内市场石英砂价格暂时稳定,但下游坩埚价格近期成交重心再度下移,故近期抵触情绪再度增强,议价向跌价运行。
胶膜:本周胶膜市场,EVA透明胶膜价格12000—12600元/吨,EPE共挤胶膜价格14600—15300元/吨,POE胶膜价格18000—19000元/吨。胶膜价格两极分化,大厂基本保持原价,而小厂由于压力较大,出现了一定程度的价格上涨。
EVA /POE:EVA光伏价格成交至9900—10400元/吨,POE价格到厂价为12500—13200元/吨。EVA市场看涨情绪强烈,短期价格仍有上升空间。POE厂商涨价意愿强烈,下游接受度不高。
背板:目前白色CPC背板-双涂氟市场价格在5.0-5.5元/平方米附近。透明CPC背板-双涂氟价格在11.5-12.5元/平方米附近。背板厂家11月订单基本签订完毕,海内外需求呈现双弱趋势,据SMM最新统计,目前11月国内背板市场总排产预期降至2200万平附近,同比上月国内背板产量大幅下滑近1000万平。总体市场情绪仍偏悲观,后续背板市场价格或不具有再度上行动力。
逆变器:本周逆变器价格区间20kw价格0.12-0.16元/W,50kw价格0.11-0.15元/W,110kw价格0.1-0.14元/W,320kw价格0.09-0.11元/W。供应端生产稳定充足,进入年底交货小高峰,工商业和集中式用逆变器需求向好,欧洲库存也进入去库尾声。